近日，在中國(guó)人民大學(xué)福州研究院、中國(guó)人民大學(xué)財(cái)政金融學(xué)院聯(lián)合主辦的“財(cái)富管理福州峰會(huì)（2025）暨《中國(guó)資產(chǎn)管理行業(yè)發(fā)展研究報(bào)告2025》發(fā)布會(huì)”上，與會(huì)專家深入探討了新時(shí)代發(fā)展格局下資產(chǎn)管理行業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的路徑。
亞洲金融合作協(xié)會(huì)創(chuàng)始秘書長(zhǎng)、中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)原專職副會(huì)長(zhǎng)楊再平表示，推進(jìn)財(cái)富管理體系變革，思維上，要擺脫同質(zhì)化產(chǎn)品銷售的傳統(tǒng)模式，轉(zhuǎn)向以客戶需求為導(dǎo)向的綜合服務(wù)方案；資產(chǎn)端，應(yīng)深耕新質(zhì)生產(chǎn)力相關(guān)資產(chǎn)，把金融資源更多引向科技創(chuàng)新前沿；產(chǎn)品端，需構(gòu)建“金字塔型”風(fēng)險(xiǎn)適配矩陣，實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)收益精準(zhǔn)匹配；能力上，當(dāng)強(qiáng)化資產(chǎn)創(chuàng)設(shè)、風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖與客戶陪伴，提升機(jī)構(gòu)全生命周期服務(wù)水平。
楊再平認(rèn)為，財(cái)富管理機(jī)構(gòu)應(yīng)成為資源配置的“連接器”，搭建開放協(xié)同生態(tài)。在風(fēng)險(xiǎn)可控前提下，允許更多資產(chǎn)類型納入投資范圍，優(yōu)化稅收激勵(lì)機(jī)制，完善多層次資本市場(chǎng)。讓金融活水精準(zhǔn)滴灌實(shí)體創(chuàng)新領(lǐng)域，助力經(jīng)濟(jì)良性循環(huán)。
中國(guó)人民大學(xué)財(cái)政金融學(xué)院院長(zhǎng)莊毓敏在《中國(guó)資產(chǎn)管理行業(yè)發(fā)展研究報(bào)告2025》發(fā)布環(huán)節(jié)指出，隨著資管新規(guī)持續(xù)落地，我國(guó)資產(chǎn)管理行業(yè)呈現(xiàn)深度轉(zhuǎn)型態(tài)勢(shì)，行業(yè)生態(tài)加速重塑，整體規(guī)模穩(wěn)中有進(jìn)。多元資管主體在競(jìng)爭(zhēng)中尋求合作，通過優(yōu)化資金端與資產(chǎn)端配置策略，推動(dòng)產(chǎn)品體系與服務(wù)模式迭代升級(jí)，已形成競(jìng)合共生的行業(yè)生態(tài)，標(biāo)志著資產(chǎn)管理行業(yè)正式邁入以專業(yè)能力為核心、以服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)為導(dǎo)向的高質(zhì)量發(fā)展新階段。
據(jù)悉，《中國(guó)資產(chǎn)管理行業(yè)發(fā)展研究報(bào)告2025》對(duì)主要資管領(lǐng)域的發(fā)展態(tài)勢(shì)進(jìn)行了系統(tǒng)分析，認(rèn)為銀行理財(cái)規(guī)模在穩(wěn)步上行的同時(shí)，也面臨收益率下降等挑戰(zhàn)，需優(yōu)化產(chǎn)品布局、加強(qiáng)客戶精細(xì)化管理。證券公司資管在“公募+私募”雙輪驅(qū)動(dòng)下規(guī)?；厣a(chǎn)品同質(zhì)化問題突出，亟待提升權(quán)益與量化產(chǎn)品的投研能力。保險(xiǎn)資管依托政策紅利與市場(chǎng)環(huán)境改善，效益顯著攀升，行業(yè)呈現(xiàn)“頭部綜合化、中小專業(yè)化”的多元格局。信托業(yè)在監(jiān)管引導(dǎo)下加速向資產(chǎn)服務(wù)信托與資產(chǎn)管理信托轉(zhuǎn)型，需解決收益率提升難題。公募基金通過降傭降費(fèi)、產(chǎn)品擴(kuò)容等措施穩(wěn)中有進(jìn)踐行高質(zhì)量發(fā)展。私募基金需建立“三道防線”穿透式風(fēng)控，打造“投研-風(fēng)控-合規(guī)-IT”深度耦合組織架構(gòu)，增強(qiáng)綜合競(jìng)爭(zhēng)力?；ヂ?lián)網(wǎng)理財(cái)平臺(tái)應(yīng)通過智能投顧和長(zhǎng)期投資理念培育，引導(dǎo)客戶投資理念從短期投機(jī)轉(zhuǎn)向長(zhǎng)期資產(chǎn)配置。
